Литература

Антикварный рынок в России

По материалам "Газеты"

Объем антикварного рынка в России оценивают по-разному. Кто в 700 миллионов, кто - в миллиард, а кто и в два миллиарда долларов в год. При этом доходность произведений искусства и антиквариата превышает 15% в год. Это наводит на мысль, что вложение средств в "старье" является одним из самых высокодоходных способов размещения капитала.

Однако надежным антикварный рынок назвать пока нельзя. Эксперты утверждают, что этот статус он сможет получить не раньше, чем станет прозрачным, ликвидным и доступным. Пока же, по словам генерального директора Государственного музейно-выставочного центра «РОСИЗО» Евгения Зяблова, "об этом говорить достаточно трудно, поскольку антикварный рынок в России пока отличается закрытостью, «диалоговым» стилем отношений, а также недостаточным количеством представленных на нем предметов". Тем не менее, процесс, как говорили когда-то, пошел.

Где купить и где продать

На российском рынке самым крупным и постоянно действующим аукционным домом начиная с 1998 года является антикварно-аукционный дом «Гелос». Здесь производятся оценка и экспертиза, продажа в галереях, салонах и с аукционов (в том числе интернет-аукционов), происходит формирование личных и корпоративных коллекций. Кроме того, произведения искусства можно приобрести в антикварном салоне и галереях старинной и современной живописи, организованных этим аукционным домом.

Антикварно-художественное объединение "Магнус Арс" также реализует и приобретает произведения изобразительного искусства, проводит аукционы старинной живописи. Есть и частные арт-галереи (например, галерея Айдан Салаховой, занимающаяся современным и актуальным искусством, и галерея «Дача», где можно приобрести антикварную и дизайнерскую мебель, уникальные посуду и ковры, а также живописные произведения XIX - начала ХХ веков).

Произведения искусства можно приобретать и у арт-дилеров (на них приходится 49% объема мирового рынка искусства). Правда, как правило, арт-дилеры работают на определенных направлениях в искусстве, и на каждого из них приходится небольшой объем продаж. Помогают частным лицам в формировании коллекций и выборе предметов искусства для инвестирования средств и различные художественные объединения, арт-галереи, консалтинговые фирмы, специализирующиеся на инвестициях в предметы искусства.

Как не попасть впросак

Совершенно очевидно, что новичку в мире искусства довольно сложно сделать правильный выбор. И профессионалы должны не только подсказывать, в какие вещи выгодно вкладывать деньги. Должна быть развита профессиональная система экспертизы и оценки произведений искусства, а также их страхования. До недавнего времени экспертизой произведений искусства и антиквариата в России занимались эксперты из крупнейших российских музеев. Но музей не несет ответственности перед клиентом, обратившимся за искусствоведческой экспертизой. Даже если экспертная ошибка музея признана судом, клиент вряд сможет получить потраченные на картину деньги обратно и ему придется удовлетвориться лишь решением о непреднамеренной ошибке эксперта.

Кроме того, в искусствоведческой экспертизе, которая производится в России, чаще всего применяется визуальное исследование, не подкрепленное технико-технологической экспертизой с использованием рентгена, химического и спектрального анализа красочного слоя, инфракрасной съемки. Кстати, именно поэтому на Западе к произведениям, прошедшим экспертизу в России, зачастую относятся с недоверием.

Ситуация стала меняться после выхода на мировой рынок компании «Арт Консалтинг» - независимого экспертного института, отвечающего как российским, так и международным нормам и требованиям. В начале этого года представители английского рынка перестрахования (компания Lloyd"s) осмотрели и приняли в качестве базисной уникальную для России лабораторию технологической экспертизы, созданную этой компанией. Процедура экспертизы 'Арт Консалтинга' позволила впервые в России застраховать профессиональную ответственность экспертов при работе с компанией на сумму 3 000 000 долларов в страховых компаниях «Ингосстрах» и «Ренессанс Страхование».

Компания проводит технологическую экспертизу, выявляет время создания произведения по датирующим признакам, определяет рыночную стоимость произведения искусства. Оценка позволяет использовать произведение искусства как страховой, залоговый или инвестиционный инструмент.

Что касается страхования произведений искусства и антиквариата, то сейчас в России застраховано всего 5-10% частных собраний. С увеличением спроса на произведения искусства и антиквариат в России, сразу несколько российских страховых компаний решили активизировать работу на этом направлении. Компании «Ингосстрах», «Ренессанс Страхование», «РЕСО-Гарантия» работают в этом направлении совместно с мировым страховым брокером Marsh.

Банки интересуются ценителями прекрасного

В последнее время и банки стали разрабатывать услуги для частных коллекционеров: начиная от специальных хранилищ и сейфов и заканчивая кредитованием под залог произведений искусства. Так, банк «Новый символ» совместно с партнерами (страховыми, экспертными организациями) разработал инфраструктурный комплекс услуг «Хранение и оборот произведений искусства», который включает экспертизу подлинности, оценку стоимости, страхование сохранности, страхование подлинности, хранение, транспортировку, сопровождение сделок и кредитование под залог произведений искусства. Первыми на рынок кредитования под залог произведений искусства вышли финансовые компании 'Ломб"арт' и «Депо Культура», которые совместно с банками «Новый символ» и Сламэк-Банк оказывают новую для отечественного рынка услугу в области предоставления инвестиционных ресурсов.

Если, скажем, вам негде хранить полотно или скульптуру, банк 'Новый символ' может взять это на себя. Не даром, конечно. Так, плата за хранение взимается пропорционально площади и сроку хранения: при сроке хранения менее 1-го месяца - 7 долларов в день за каждый кв. м, при сроке хранения 1-3 месяца - 6 долларов, 3-6 месяцев - 5 долларов, более полугода - 4 доллара. За сохранность небольшой коллекции картин, статуэток и ваз в течение месяца банк возьмет 160 долларов за каждый арендованный метр площади.

По условиям кредитования банка «Новый символ» предмет залога не выводится из рыночного оборота, что предоставляет владельцу-инвестору дополнительную финансовую привилегию: он имеет возможность предлагать заложенное произведение искусства к продаже в течение всего срока кредитования и извлекать тем самым максимальную рыночную стоимость. "Cламэк-Банк" также выдает кредиты под залог произведений искусства, условия кредитования обговариваются в индивидуальном порядке.

Сколько можно заработать

В последнее время растут не только объемы рынка искусств, но и доходность инвестиций в него. По разным оценкам представителей российских арт-галерей, цены на предметы искусства и антиквариат начиная с 2001 года растут в среднем на 15-20% в год. Учитывая, что цены, как правило, устанавливаются в долларах, то доходность таких вложений существенно превышает процентные ставки по годовым банковским депозитам (7,5-8% годовых). При этом первоначальные вложения могут составлять не сравнимую с банковским депозитом сумму - до 10 тысяч долларов. Президент аукционного дома «Гелос» Олег Стецюра отмечает: «Если говорить о первоначальных вложениях, то необходимо понимать, что за большими вложениями последует и большая отдача. Если говорить о сроках - при отсутствии обстоятельств, когда необходимо в ускоренном порядке высвободить средства, - то в качестве времени инвестирования целесообразно рассматривать период более одного-двух лет. При правильном подходе это обеспечит прирост в размере 20-30% годовых. Общие расходы в среднем не превышают 15%».

Надо сказать, что доходность вложений в предметы искусства на российском рынке совпадает с общемировыми тенденциями. Считается, что инвестиции в предметы искусства и антиквариат следует сравнивать с вложениями в акции. В мировой практике для оценки изменения доходности вложений в предметы искусства существует система индексов. Так, индекс Mei-Moses All Art Index, отражающий изменение цен продаж на аукционах в Нью-Йорке, показывает, что за 50 лет ежегодный рост стоимости произведений искусства составил 12,6%. А рост индекса акций S&P 500 за то же время в годовом исчислении составил 11,7%. При этом доход может составить и гораздо больше.

Куда вкладывать

Западные компании проводят анализ перспективных направлений инвестиций в области искусства. Так, согласно исследованию, проведенному аналитической компанией Art Market Research, сейчас наиболее перспективными направлениями на этом рынке являются покупка марочных вин «Бордо» и приобретение произведений русских художников начала XX века. Как отмечает глава российского департамента аукционного дома Sotheby`s Джоанна Викери, «до 1990-х годов произведения русских художников не пользовались особым спросом, однако с приходом на рынок большего количества покупателей, в том числе из России, ситуация изменилась - за последние 5 лет цена на картины русских художников выросла на 30%».

С этим утверждением согласен и Олег Стецюра: «Ситуация на мировом антикварном рынке дает понять, что спрос, например, на русскую классическую живопись постоянно возрастает. Заметим здесь же, что это вдвойне справедливо и для внутреннего рынка: ведь национальное искусство всегда наиболее востребовано в той стране, где находятся его корни. Сильно растут в цене предметы, связанные с историческими личностями и событиями, такие, например, как фотографии особ российской императорской семьи. Интересный пласт представляет собой и живопись немногим младше 50 лет - «законного антикварного» возраста: сейчас она относится не к самой дорогостоящей категории, но у нее имеется как огромный ценовой потенциал, стремительно увеличивающийся с течением времени. У 'молодых' предметов живописи есть и еще одно преимущество: поскольку они не являются антиквариатом, эти произведения разрешено свободно вывозить из страны. Это важно не только для иностранцев, но и для наших соотечественников, активно перемещающихся по всему миру, занимающихся международным бизнесом».

Эксперты отмечают удобство и эффективность вложений в нумизматику - старинные монеты, пожалуй, самый компактный, весьма выгодный и даже однородный, 'близкий по духу' способ инвестирования. «Настоящие деньги, вложенные в бывшие деньги и делающие будущие и еще большие деньги» - эта современная формула понятна и привлекательна для многих. Можно сказать, что инвестиционные перспективы отражены в тематике самых крупных антикварных аукционов: так, итоги осени в «Гелосе» подводит аукцион сезона «Живопись и нумизматика», который состоится 26 ноября.